Holdejar criptomonedes en caiguda anul·la el seu valor fiscal com a escut a Espanya

La caiguda en el mercat de les criptomonedes no implica necessàriament una pausa en les obligacions amb el fisc. Mentre milers d’inversors a Espanya mantenen carteres en valors negatius després del cicle alcista del 2021, la manca de gestió sobre aquestes pèrdues podria derivar en complicacions administratives davant de l’Agència Tributària.

Aquesta situació porta diversos analistes a advertir que el calendari fiscal de la Renda 2025 exigeix ​​una revisió proactiva, fins i tot quan el balanç financer és desfavorable.

La discussió pren rellevància aquest 13 d’abril del 2026 després d’una intervenció d’Esteban Rivero, fundador de Zero Un, especialista espanyol en fiscalitat de criptoactius. Ell observa que molts usuaris es veuran obligats a reportar els seus moviments davant d’Hisenda en la propera declaració d’impostos després haver mantingut actius que han perdut entre el 87% i el 99,9% del valor.

Així, l’advertiment destaca que encara que no hi hagi beneficis, l’intercanvi o la venda d’aquestes monedes genera una variació patrimonial que ha de quedar reflectida a l’historial tributari del contribuent.

Precisament al sistema espanyol, les criptomonedes tributen com a actius patrimonials, per la qual cosa cada venda o intercanvi d’un token activa un fet imposable on la guany o pèrdua es determina per la diferència entre el valor d’adquisició i el de transmissió.

Sota aquest marc tributari, els resultats es consoliden a la base imposable de l’estalvi. El valor estratègic d’aquest procés rau en la compensació de pèrdues: una eina que permet restar les minusvalideses dels guanys obtinguts al mateix exercici.

Per exemple, si un inversor perd 2.000 euros en vendre una altcoin, però guanya 2.000 euros amb bitcoin, la seva base imposable seria zero, i queda exempt de pagar impostos per aquest benefici. No obstant això, aquest mecanisme, que es pot aplicar fins i tot sobre guanys dels quatre anys següents, es desaprofita si l’usuari manté les carteres «en vermell» sense executar la venda formal.

“Cada dia veig inversors que segueixen mantenint aquestes posicions avui, i hauran de gestionar el tribut que han de pagar a l’impost sobre la renda de les persones físiques (IRPF) a Espanya”, va assenyalar l’especialista.

“Falta molta cultura a nivell fiscal”, va afegir Rivero, suggerint que la inacció prolongada pot impedir que el contribuent aprofiti els beneficis legals de la compensació de minusvalideses.

En aquest context, les dades oficials reflecteixen una bretxa important en la formació tributària del sector. Segons els registres de la Renda 2023, de les més de 286.000 operacions declarades, 151.000 es van tancar amb saldo negatiu.

Tot i aquest volum, estudis de TaxDown i Criptan indiquen que el 70% dels espanyols amb exposició a criptoactius desconeix com declarar correctament aquests moviments, una xifra significativa en un mercat on la inversió mitjana per persona se situa a prop dels 5.000 euros.

Paral·lelament, la capacitat de supervisió estatal s’ha enfortit, com va ser reportat per CriptoNoticias. Hisenda consolida dades d’exchanges locals mitjançant els models 172 i 173, a més de la informació sobre actius a l’estranger via model 721.

A aquest marc se sumarà el 2026 la directiva europea DAC8, dissenyada per estandarditzar lintercanvi automàtic dinformació entre els Estats membres de la Unió Europea i reduir els marges dopacitat.

Aquesta evolució reguladora genera postures dividides. Mentre que un sector de la comunitat prioritza l’acumulació a llarg termini sense considerar els cicles impositius, altres inversors comencen a executar vendes estratègiques per declarar les seves pèrdues i reduir així la càrrega tributària global de les carteres. La recomanació coincideix que la planificació ha de ser una part integral de la gestió dactius, i no un tràmit dúltim minut.

De moment, l’anàlisi del sector continua generant debat mentre l’Agència Tributària manté la política d’actualització de mecanismes de control. Tot i que la mera tinença d’un actiu no genera un deute immediat, qualsevol sortida de la posició durant l’exercici 2025 activarà un procés de report que requereix precisió per evitar sancions o desaprofitar els mecanismes de compensació vigents.